Ausgangssituation und Signal



Die Aktien des iPhone-Herstellers Apple gingen am Donnerstag schwächer aus dem Handel und lagen bei Handelsschluss bei 115,32 US-Dollar (+3,7%). Nach Börsenschluss legte der iPhone-Hersteller die Quartalszahlen vor. Diese fielen schlechter als, als es von den Marktteilnehmern erwartet worden war. Im nachbörslichen Handel - nach Vorlage von Geschäftszahlen - fielen die Kurse dann weiter auf bis zu 109,06 US-Dollar - ein Minus von 5,4 Prozent gegenüber dem Donnerstagsschlusskurs an der Nasdaq.

Damit geraden die Kurse der Apple-Aktie weiter unter Druck. Für Freitag werden, auf Grundlage der außerbörslichen Notierungen, neue Wochentiefs erwartet. Das bisherige Kurstief der laufenden Woche hatte am Mittwoch bei 111,10 US-Dollar gelegen. Mit Notierungen um 109 US-Dollar läge die Apple-Aktie wieder auf dem Kursniveau von Mitte September.

Die Charts im Detail



Im kurzfristigen Bereich zeigt sich die zunehmend abflachende 21-Tagelinie bei 116,77 US-Dollar (grüne Linie) als Widerstand nach oben. Dieser gleitende Durchschnitt verstärkt damit den horizontalen Widerstand um 117,28 US-Dollar - siehe Tageschart. Zum Verständnis: Die 21-Tagelinie ist eine gleitende Durchschnittslinie, welche die Durchschnittskurse der vergangenen 21 Handelstage widerspiegelt. Der Kursverlauf wird dadurch in geglätteter Form dargestellt. Sollte dieser gleitende Durchschnitt zu fallen beginnen, so wäre dies das Signal für einen bevorstehenden, kurzfristigen Abwärtstrend.

Wie wahrscheinlich ist eine Erholung nach oben? Mittlerweile liegen die Notierungen nur knapp 1,2 Prozent tiefer als im Durchschnitt ihrer vergangenen 21-Handelstage. Rückblickend betrachtet ist das eine Größe, die noch lange nicht von einer überverkauften Marktsituation zeugt. Das geht aus der Grafik unterhalb des Tagescharts hervor.

Was die längerfristige Ausgangslage anbelangt, so helfen Blicke auf den Wochen- / Monatschart weiter. Diese visualisieren den längerfristigen Kursverlauf des Basiswertes. Dabei stellt jede Kerze die Kursbewegung einer Handelswoche, bzw. eines Handelsmonats, dar. Im Monatschart (Chart 3) zu sehen: Der steigende Verlauf der 200-Tagelinie (blaue Kurve). Diese bewegt sich bei aktuell 90,56 US-Dollar. Damit gilt der übergeordnete Aufwärtstrend als intakt. Die Konsolidierung seit Anfang September hat dazu beigetragen, die einst überkaufte Marktstimmung im längerfristigen Bereich auf ein wieder annehmbares Niveau abzubauen - derzeit nämlich liegen die Apple-Kurse nur 21 Prozent oberhalb ihrer 200-Tagelinie (siehe Kurve unterhalb des Monatscharts). Das könnte mittel- bis langfristig die Anleger wieder positiv für die Aktie stimmen.

Tageschart





Wochenchart




Monatschart





Empfehlung der Redaktion



Apple Inc.: Ein Wert, der in der Vergangenheit mit seinem langfristigen Trendverhalten positiv auffiel. Und dieser übergeordnete Trend bleibt weiterhin intakt; dafür spricht die noch immer steil ansteigende 200-Tagelinie. Das bisherige Allzeithoch lag im September bei 137,98 US-Dollar und bildet nun einen kräftigen Widerstand nach oben. Eine Unterstützung ist im Bereich um 100,00 / 103,10 US-Dollar zu erwarten; spätestens aber entlang der 200-Tagelinie bei aktuell 90,56 US-Dollar. Ein signifikanter Durchbruch nach unten wäre indes stark negativ zu bewerten.



Unterstützungen und Widerstände

Chartmarken Niveau
Oberes Ziel 2 137,98
Oberes Ziel 1 117,28
Unteres Ziel 1 100,00
Unteres Ziel 2 90,56


Empfehlungen auf Basis charttechnischer Signale. In Einzelfällen sind Abweichungen zur fundamentalen Einschätzung möglich.

AUTOR Manfred Ries vom Index Radar-Magazin ist ausgebildeter Bankkaufmann. Nach seinem Studium der Volkswirtschaftslehre arbeitete er über viele Jahre hinweg in den Bereichen Vermögensanlage und Devisenhandel bei Großbanken. Seit mehr als 20 Jahren ist Manfred Ries als Wirtschaftsjournalist tätig. Für Börse Online analysierte er bereits 1999 die Märkte aus charttechnischer Sicht. www.index-radar.de